Признаки финансовой несостоятельности предприятия. Банкротство: понятие, признаки, процедуры

Факт признания несостоятельности, определяемый множеством правовых теорий, является результатом отсутствия платежной способности.

Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .

Это быстро и БЕСПЛАТНО !

Это проявляется в невозможности выполнения обязательств, предусмотренных договором или ответственностью, а также размером долга.

Не только сумма задолженности, но и время просрочки платежей влияет на установление факта банкротства.

Понятие

Банкротство – несостоятельность, отсутствие платежной способности у субъекта.

Последним может быть выступать:

частное лицо;
юридическое лицо (предприятие, компания и т.д.);
индивидуальный предприниматель.

Законодательство

Признаки банкротства субъекта устанавливаются действующим . Без их наличия субъект не может быть признан несостоятельным.

Правовые отношения, возникающие в результате признания несостоятельности юридических лиц, регламентируются от 2002 года.

Упомянутый ФЗ устанавливает стадии признания несостоятельности, к которым относятся:

Наблюдение. Этот этап позволяет обеспечить сохранность имущества, возможность осуществления финансового анализа, составления перечня требований, которые предъявляю кредиторы. На стадии наблюдения обязательно организуется и проводится собрание кредиторов.
Оздоровление. Наряду с ним проводится внешнее управление, которое в отличие от наблюдения и оздоровления, влечет за собой отстранение от должностей руководителей предприятия. Назначается арбитражный управляющий, задача которого заключается в восстановлении платежной способности предприятия. Если ему удастся её выполнить, то организация сможет погасить требования кредиторов, а также расплатиться с задолженностями.
Конкурсное производство. На этом этапе все имущество, принадлежащее должнику, распродается. Вырученные средства используются для удовлетворения обязательств субъекта перед кредиторами. При этом важно учитывать перечень имущества, которое не может быть отчуждено.
Мировое соглашение. Этот этап нельзя назвать самостоятельным, поскольку он может быть как осуществлен, так и нет. Более того, соглашение может быть заключено в ходе всей процедуры признания несостоятельности. Оно предоставляет возможность прекращения производства дела с помощью договоренности.

В соответствии с действующим законодательством процедуры признания несостоятельности по отношению к вводятся редко, только после отзыва лицензии.

Причины

Банкротство – состояние, вызываемое множеством причин, как внешних, так и внутренних.

Если внешние причины проявляются вне предела самой организации и зачастую даже находятся все области его воздействия, то внутренние существуют в рамках предприятия.

Последние включают в себя ошибки в работе руководства и органов управления, реже – персонала.

Действующие условия рыночной экономики обуславливают объективный характер причин, вызывающих постепенное снижение или вовсе отсутствие платежной способности.

Сами причины, приводящие к банкротству, являются результатом:

недостатка бюджетных средств;
отсутствия согласованности в действиях министерств и отдельных органов управления;
расходов, не входящих в бюджетный план.

Признаки банкротства

Признаки банкротства устанавливаются законодательством ().

Основными являются:

срок невыполнения обязанностей;
сумма просрочки.

Процедура признания несостоятельности может быть введена только в отношении того субъекта, у которого недостаточно средств для выполнения принятых обязательств.

Юридического лица

Размер задолженности в совокупности перед всеми кредиторами составляет 100000 руб.
Невозможность выполнения обязательств перед кредиторами в течение трех месяцев с момента, когда они должны быть выполнены.

Чтобы определить признаки банкротства, во внимание принимаются следующие факторы:

размер долга за товары, которые были переданы;
оказанные услуги и работы;
размеры займов, определяемые с принятием во внимание процентов, которые должны выплачиваться должником;
сумма задолженности, которая возникла из-за нанесения ущерба имуществу кредиторов (исключением выступают обязательства перед частными лицами личного характера);
обязательства, основанные на выплате вознаграждения по соглашениям авторского характера;
обязанности перед участниками организации, предусмотренные уставной документацией.

Физического лица (гражданина)

Взыскание осуществляется в течение трех суток с момента принятия решения о взыскании.

Фиктивного

Нередко предприятия самостоятельно провоцирует снижение платежной способности с целью получения материальной выгоды.

Признаками фиктивного банкротства выступают действия или бездействия руководства.

Как результат – невозможность в указанные сроки и в полном объеме выполнять обязательства.

Признаки ложной несостоятельности определяются в зависимости от стоимости оборотных активов.

Дальнейшие действия

Дальнейшим действием является конкурсное производство (

СУЩНОСТЬ И ВНЕШНИЕ ПРИЗНАКИ БАНКРОТСТВА (НЕСОСТОЯТЕЛЬНОСТИ)ОРГАНИЗАЦИИ,ПРЕДПРИЯТИЯ

В российском законодательстве понятия «несостоятельность» и «банкротство» воспринимаются как синонимы. В ст. 2 Федерального

закона «О несостоятельности (банкротстве)» понятие « несостоятельность », или «банкротство», определяется как «признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей» . Следовательно, официальное признание организации (предприятия) несостоятельной вытекает из определения арбитражного суда. Однако в экономике несостоятельность рассматривается как текущая характеристика результатов ее хозяйственной деятельности. В диагностической практике применяются два законодательно определенных способа идентификации несостоятельности организации (предприятия). Она может устанавливаться в соответствии с принципом неплатежеспособности, позволяющим выявлять несостоятельность с помощью анализа встречных денежных потоков, и с принципом неоплатности, исходя из соотношения активов и пассивов в бухгалтерском балансе должника (табл. 16.1).

Таблица 16.1

Внешние признаки несостоятельности организации (предприятия) с учетом принципиальных подходов к ее диагностике

Согласно принципу неплатежеспособности законодательно определены финансовые внешние признаки неплатежеспособности , под которыми понимаются симптомы необратимого протекания негативных процессов. Такими признаками являются длительность просроченной кредиторской задолженности и сумма требований к должнику . Эти признаки очевидны, их может распознавать каждый кредитор. В законе определены нормативные значения данных показателей: максимально допустимый срок просрочки и минимальная сумма долга. Так, юридическое лицо или гражданин считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным

обязательствам, которые им не исполнены в течение трех месяцев с момента наступления срока их исполнения. Производство по делу о банкротстве может быть возбуждено при условии, что требования к должнику в совокупности составляют для юридического лица не менее 100 тыс., а для гражданина - не менее 10 тыс. руб. Для гражданина, кроме того, установлен третий внешний признак - превышение суммы обязательств над стоимостью принадлежащего ему имущества (принцип неоплатности).

Принцип неоплатности позволяет распознать бухгалтерские внешние признаки несостоятельности. Они могут быть выявлены только с помощью аналитической экспертизы. Индикаторы для их выявления предложены в методических рекомендациях, изложенных в Приложении № 1 «Система критериев для определения неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий» к постановлению Правительства РФ от 20 мая 1994 г. № 498 «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий». Рекомендовано оценивать структуру бухгалтерского баланса должника и степень ликвидности его имущества. Соответственно для оценки предложены методики качественного и количественного диагностического обследования.

Качественный анализ структуры активов и пассивов баланса предполагает сопоставление их отдельных статей. По результатам сопоставительного анализа судят о ликвидности активов предприятия. Для выявления состояния его платежеспособности проводят количественный нормативный анализ (табл. 16.2). На степень платежеспособности указывают значения коэффициентов текущей ликвидности к (формула 16.1), обеспеченности собственными оборотными средствами к осос (формула 16.2) и утраты (восстановления) платежеспособности к ^ (? вп) (формулы 16.3 и 16.4) 1 .

1 О банкротстве: Законодательная база по состоянию на сентябрь 1997 года. М.: БУКОВИЦА, 1997. С. 65-67.

Показатели несостоятельности, диагностируемые при нормативном способе оценки структуры бухгалтерского баланса организации (предприятия)

	Нормативные ограничения значении показателей
		Структура бухгалтерского баланса предприятия признается положительной и удовлетворительной, а предприятие - платежеспособным. Диагностика платежеспособности приостанавливается

Коэффициент текущей ликвидности		Структура баланса предприятия признается положительной и удовлетворительной, предприятие - платежеспособным, но утрачивающим платежеспособность. Рассчитывается (формула 16.3)
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
	Наметилась тенденция к снижению показателей
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса предприятия признается положительной и удовлетворительной, предприятие - платежеспособным. У него есть реальная возможность сохранить платежеспособность в течение ближайших трех месяцев
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
Коэффициент утраты платежеспособности
Коэффициент текущей ликвидности		Структура баланса предприятия признается положительной и удовлетворительной, но есть угроза утраты им платежеспособности в течение ближайших трех месяцев. Предприятие признается состоятельным с сохранением реальной угрозы кризиса
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
Коэффициент утраты платежеспособности
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса считается отрицательной, но удовлетворительной. Диагностика платежеспособности предприятия углубляется
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса считается отрицательной и неудовлетворительной. Предприятие признается неплатежеспособным
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
	Действует тенденция к снижению показателей

Показатель внешнего признака несостоятельности	Нормативные ограничения значении показателей	Характеристика структуры бухгалтерского баланса и уровня платежеспособности предприятия
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса считается отрицательной.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	Действует тенденция к росту показателей	Диагностика платежеспособности предприятия углубляется: рассчитывается (формула 16.4)
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса считается отрицательной, но удовлетворительной. Предприятие - неплатежеспособным, но имеющим реальную
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами		возможность восстановления платежеспособности в течение полугода. Признак несостоя-
Коэффициент восстановления платежеспособности		тельности считается неподтвержденным в течение шести месяцев
Коэффициент текущей ликвидности		Структура бухгалтерского баланса предприятия отрицатель-
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами		ная и неудовлетворительная. У него нет реальной возможности восстановить платежеспособность в течение полугода.
Коэффициент восстановления платежеспособности		Предприятие признается неплатежеспособным

где к тл и к 1л - фактические значения коэффициентов текущей ликвидности, оцененные по состоянию на конец и начало отчетного периода соответственно; к" л - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности; 3 (6) - нормативные периоды утраты (восстановления) платежеспособности, мес.; Т - отчетный период, мес.

В Правилах проведения арбитражным управляющим финансового анализа, утвержденных постановлением Правительства РФ от 25 июня 2003 г. № 367, предусмотрена система количественных и качественных индикаторов, характеризующих симптомы организационных патологий предприятия. Качественные индикаторы выражают природу и суть кризисного состояния, а по динамике количественных индикаторов судят о масштабах, глубине, скорости протекания, продолжительности и фазах этого состояния. Задачей количественных измерений является формирование объективной оценки уровня платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой и инвестиционной активности и эффективности деятельности предприятия. Рекомендовано оценивать три группы количественных показателей (табл. 16.3). Эти показатели позволяют выявить негативные тенденции и оценить масштабы, глубину, скорость протекания, продолжительность, фазу кризисного состояния.

Анализ комплекса показателей позволяет обосновать выбор решения в отношении несостоятельного должника из трех возможных его вариантов:

Признание структуры баланса предприятия неудовлетворительной, а предприятия - неплатежеспособным;

Таблица 16.3

Диагностические индикаторы несостоятельности, рекомендованные

законодательством

Показа тели	Диагностические индикаторы	Симптомы несостоятельности
	Коэффициенты абсолютной и текущей ликвидности, обеспеченности обязательств предприятия его активами, платежеспособности по текущим обязательствам	Покрытие долгов предприятия ликвидными активами и возможность немедленно погасить часть первоочередных краткосрочных обязательств; обеспеченность предприятия оборотными средствами, необходимыми для ведения хозяйственной деятельности, ожидаемый период погашения текущей задолженности за счет выручки
Финансовая устойчивость	Коэффициенты автономии и обеспеченности собственными средствами, доля просроченной кредиторской задолженности в пассивах, отношение дебиторской задолженности к совокупным активам	Степень финансовой независимости должника; его обеспеченность собственными оборотными средствами, необходимыми для поддержания финансовой устойчивости; тяжесть бремени, обусловленного нарушением финансовой дисциплины; степень вины должника в допущенной неплатежеспособности
	Рентабельность активов, норма чистой прибыли, рентабельность продаж и оборотного капитала, коэффициент обеспеченности оборотными средствами, коэффициент оборотных средств в расчетах и производстве, среднемесячная выработка одного работника	Эффективность использования имущества предприятия, уровень доходности хозяйственной деятельности;в совокупности индикаторы оценивают уровень профессионализма менеджмента и предпринимательства

Источник : Постановлением Правительства РФ от 25 июня 2003 г. № 367 «Об утверждении Правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа».

наличие реальной возможности у предприятия-должника восстановить свою платежеспособность;
наличие реальной возможности утраты предприятием платежеспособности, когда оно уже в ближайшее время не сможет выполнять свои обязательства перед кредиторами.

Лганбегян А.Г. Антикризисная политика государства // Экономика и управление. 2010. № 5. С. 5, 9.
О несостоятельности (банкротстве): Федеральный закон от 26 октября2002 г. № 127-ФЗ. М.: Проспект, 2009. С. 4.
О несостоятельности (банкротстве): Федеральный закон от 26 октября2002 г. № 127-ФЗ. М.: Проспект, 2009. С. 7, 9.

Неспособность физических и юридических лиц оплачивать свои долговые обязательства принято называть банкротством или несостоятельностью. Все вопросы, связанные с процессом взыскания с должника существующей у него задолженности перед различными кредиторами, признаются действующим законодательством. Чтобы вовремя обратиться к процедуре о несостоятельности, и не упустить последний шанс избавиться от долгов, необходимо знать о симптомах банкротства.

Кто может быть признан несостоятельным?

Согласно действующему законодательству, в РФ банкротами могут быть признаны:

юридические лица;
физические лица;
индивидуальные предприниматели.

Процедура признания несостоятельности должников может быть инициирована самими должниками или их кредиторами. Проходит она в соответствии с действующими законодательными актами.

Один из них ФЗ №127, принятый в октябре 2002 года. Изменения, касающиеся признательности неплатежеспособности физических лиц, были внесены в него ФЗ № 476-ФЗ, изданным в декабре 2014 года. Признаки несостоятельности юр. лица определены в ГК РФ статьей 65, а физ. лица статьей 365. Решение о банкротстве должников может принять только Арбитражный суд.

Оценка вероятности банкротства

В ходе хозяйственной деятельности долговые обязательства по платежам могут возникнуть у любого юридического лица или обычного гражданина. Уметь распознавать вероятность задолженности, которая ведет к банкротству должен каждый руководитель предприятия, физическое лицо или индивидуальный предприниматель.

Для определения вероятности банкротства юридических лиц существуют различные методики. Все способы анализа разорения базируются на оценке определенных финансовых показателях. Признаки банкротства подразделяются экспертами на две группы:

Прямые;
Косвенные.

Также признано разделять в зависимости от правового статуса лица:

Юридического;
Физического;

Наличие даже одного из признаков говорит о вероятности стать банкротом. По сути это неспособность должника погашать свои финансовые обязательства, вследствие чего появляется просроченная задолженность. Она должна иметь документальное подтверждение.

Признаки несостоятельности юридического лица

Инициатор процедуры банкротства юридического лица обращается в Арбитражный суд с заявлением. Оно может быть принято или отклонено. Причиной отклонения заявления кредитора может стать отсутствие признаков несостоятельности должника, к которым относятся:

Наличие долговых обязательств у ответчика по иску, превышающих 300 тысяч рублей.
Срок просрочки оплаты больше трех месяцев.

При подаче заявления в Арбитражный суд самим банкротом должны быть представлены документы, подтверждающие требования кредиторов, их исковые заявления и судебные решения, вступившие в силу.

Признание физического лица банкротом

Инициаторами процедуры признания должника несостоятельным, при наличии признаков банкротства физического лица, могут стать конкурсные кредиторы, уполномоченные на это органы и сам гражданин. Основанием для такого обращения служат:

Долговые обязательства, превышающие сумму 500 тысяч рублей без учета пени и штрафов.
Срок просрочки должен превышать три месяца и быть документально подтвержден.

В качестве подтверждающего документа могут быть использованы договор или долговая расписка должника. Согласно действующему законодательству, должник обязан заявить о своей несостоятельности в течение 30 дней с момента возникновения ситуации, при которой он теряет возможность оплачивать свои долговые обязательства. Для этого он должен обратиться с заявлением в Арбитражный суд.

Основания несостоятельности ИП

Признаками банкротства индивидуального предпринимателя являются:

Долговые обязательства, не погашенные ИП в течение 3-х месяцев после истечения срока их погашения, определенного условиями договора, являются основанием для инициирования процедуры его банкротства.
Сумма требований без учета пеней и штрафных санкций должна превышать 10 тысяч рублей от каждого кредитора и 500 тысяч рублей суммарно.

Согласно статье 214.1. Регулирование банкротства индивидуальных предпринимателей (введена Федеральным законом от 29.12.2014 N 476-ФЗ) К отношениям, связанным с банкротством индивидуальных предпринимателей, применяются правила, установленные параграфами 1.1, 4 главы настоящего Федерального закона, с учетом особенностей, установленных настоящим параграфом.

Предъявляемые кредиторами требования не должны иметь натуральной формы. Задолженность ИП, как физического лица, не является основанием для инициирования процедуры банкротства гражданина, как предпринимателя.

Что такое просроченная задолженность?

Невозможно вести коммерческую деятельность, не имея дебиторской и кредиторской задолженности. Она отражается в регистрах бухгалтерского учета каждого хозяйствующего субъекта и возникает в результате работы. Наличие неоплаченной кредиторской задолженности может стать признаком для начала процедуры банкротства. Срок оплаты долговых обязательств определяется в заключаемых договорах о различных формах сотрудничества. Просроченной признается любая задолженность, оплата по которой не была произведена до указанной в договоре даты.

Любой кредитор может обращаться в суд за погашением долговых обязательств уже на следующий день после просрочки платежа. На суммы долговых обязательств могут начисляться пени и накладываться штрафы.

Суммы кредиторской и дебиторской задолженностей отражаются в первичных бухгалтерских документах юридических лиц и балансе компании. Сумма кредиторской задолженности включает в себя:

задолженность перед сотрудниками;
долговые обязательства перед поставщиками;
неуплаченные налоги;
долги перед иными кредиторами.

В случае возникновения признаков спорной ситуации, сумма задолженности должна быть подтверждена актом сверки, подписанным обеими сторонами.

Признаки банкротства предприятия

Несостоятельность должника может быть определена по прямым и косвенным признакам.

К последней категории относятся оценочные мнения предкризисного состояния хозяйствующего субъекта ведущего к банкротству. Они могут не опираться на финансовые документы. Прогноз ситуации основывается на изучении перспектив юридического лица в соответствии с признаками, связанными с изменением конъюнктуры рынка, смены его руководства, возникновения конфликтов в трудовых коллективах, способных повлиять на работу компании, и других факторов.

Прямым признаком несостоятельности должника являются финансовые показатели его работы. В их числе:

прибыль или убыток;
объем кредиторской задолженности и периоды её погашения, а также динамика её роста или сокращения.

Явным признаком банкротства являются убытки предприятия, накапливаемые им в ходе своей деятельности. Они указывают на несостоятельность должника, большую сумму заемных средств в обороте компании, низкую ликвидность активов, нехватку оборотного капитала. Одним из ярких показателей банкротства является просроченная дебиторская задолженность и залежалый товар на складе.

Часть этих показателей отражена в финансовых документах должников.

Оценка риска банкротства предприятия

Оценка риска банкротства компаний проводится на основе показателей баланса. В нем сосредоточены все базовые показатели, необходимый для многопрофильного анализа. Результатом проведенного анализа становится выявление признаков, оказывающих негативное влияние на платежеспособность, и степень их значения.

В некоторых случаях такой диагностики оказывается недостаточно. Дополнительная оценка рисков банкротства может быть связана с анализом других показателей работы. Например, производительности труда или определения эффективности использования оборотных средств. Нередко причиной неплатежей становится нерационально завышенное количество товарных и материальных остатков на складах.

По результатам оценки может быть составлен план финансового оздоровления.

Понятие и признаки несостоятельности (банкротства)

Понятие и признаки несостоятельности (банкротства) для юридических лиц и граждан, включая индивидуальных предпринимателей, приведены в Законе N 127-ФЗ. В соответствии с ним несостоятельность - это признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам, о выплате выходных пособий и/или об оплате труда лиц по трудовым договорам, а также уплатить обязательные платежи (ст. 2 Закона от 26.10.2002 N 127-ФЗ - далее Закона N 127-ФЗ).

Исходя из указанного определения можно выделить два основных признака несостоятельности - банкротства. Первый - это невозможность исполнить требования кредиторов, работников, уполномоченных органов, второй - удостоверение данного факта судом.

Вместе с тем неспособность должника исполнить требования кредиторов и иных лиц вытекает из его неплатежеспособности и недостаточности имущества.

Критерии и признаки несостоятельности банкротства

Именно понятия неплатежеспособность (или платежная неспособность), а также недостаточность имущества (или неоплатность) нередко рассматриваются в научной литературе как критерии банкротства. В соответствии с Законом N 127-ФЗ неплатежеспособность является как для юридических, так и для физических лиц. Она определяется по сумме долга и длительности неисполнения должником своих обязательств (п. 2 ст. 3 , п. 2 ст. 6 , п. 2 ст. 213.3 Закона N 127-ФЗ).

Вообще, под неплатежеспособностью понимается прекращение исполнения должником части денежных обязательств или обязанностей по уплате обязательных платежей, вызванное недостаточностью денежных средств. То есть при прочих равных условиях предполагается, что причиной неуплаты является недостаточность денег (ст. 2 Закона N 127-ФЗ).

При этом неплатежеспособность не означает обязательную несостоятельность должника. Проведение санационных мероприятий может помочь должнику справиться со сложившейся ситуацией и расплатиться по долгам. В противном случае должник, действительно, будет признан несостоятельным. Тогда в отношении организации-должника вводится процедура конкурсного производства, а в отношении индивидуального предпринимателя - процедура реализации имущества.

Что касается других признаков несостоятельности (банкротства) предприятия, упоминаемых в академической литературе, то среди них авторы также выделяют внутренние и внешние признаки. Внутренний признак - это та же неплатежеспособность лица. А внешние признаки несостоятельности организации - это наличие самой суммы задолженности и приостановление должником внесения платежей.

Для проведения процедур по банкротству предприятия лучшим вариантом будет воспользоваться услугами специализированных организаций, профессионально ими занимающимися.

Финансово-хозяйственная деятельность предприятия связана с различными рисками и кризисными периодами. Для оценки рисков и скорейшей стабилизации экономики компании нередко прибегают к процедуре банкротства.

Что же понимается под понятием банкротства, и каковы его признаки?

Банкротство – это зафиксированная судом несостоятельность должников (физ. или юрид. лиц или целой страны) в удовлетворении требований кредиторов по взятым обязательствам или невозможность уплатить обязательные платежи.

Также банкротством называются мероприятия, проводящиеся в отношении должника, оценивающие его финансовое положение.

А также меры, способствующие оптимизации экономического положения должника, а если это не представляется возможным, то исполнение обязательств перед кредиторами в максимально возможном размере.

Признаки банкротства:

наличие кредиторской задолженности;
невозможность оплаты кредиторской задолженности или уплаты обязательных платежей;
долговые обязательства более 10 тысяч рублей для физ лица и более 100 тысяч рублей для юридического лица;
решение арбитражного суда о признании банкротства.

Для физ лиц присутствует дополнительный признак – превышение объема обязательств над оценочной стоимостью имущества

Этапы проведения банкротства

Выделяют следующие этапы банкротства:

1) Наблюдение. Судом назначается временный арбитражный управляющий, который проводит процедуру наблюдения. Этот этап производится за 3-4 месяца.

За это время назначенный управляющий дает комплексную оценку финансово-хозяйственной деятельности организации. Также он отвечает за сохранность имущества и рассматривает варианты погашения кредиторской задолженности, а также взаимодействует с акционерами и кредиторами.

Руководство компании должно оказывать содействие работе управляющего, однако не освобождается от своих управленческих обязанностей.

При начале процедуры наблюдения временно останавливаются мероприятия по взысканию с должника различных видов обязательств, а также прекращаются выплаты причитающихся дивидендов и подобных платежей.

Читайте также Как правильно заполнить бланк формы РСВ 1 ПФР

2) Финансовое оздоровление. Используется в случае, если у предприятия есть ресурсы для стабилизации ликвидности.

Решение о финансовом оздоровлении принимает суд после анализа предложений по оптимизации финансовой ситуации и погашения кредиторской задолженности, а также решения учредителей и кредиторов.

Во время финансового оздоровления организации руководство компании полностью отстраняется от управления, все процедуры проводит арбитражный управляющий.

Мероприятия по финансовому оздоровлению длятся до 12 месяцев (в исключительных случаях до 24 месяцев) и включают в себя следующие действия:

отмена выплат по долговым обязательствам;
введение усиленных мер по сохранности имущества;
выполнение плана мероприятий по оздоровлению;
согласование результатов мероприятий с кредиторами.

Процедура финансового оздоровления предполагает привлечение денежных средств в деятельность компании

Однако управляющий не вправе самостоятельно принимать решения, увеличивающие кредиторскую задолженность, свои действия он должен согласовывать с собранием кредиторов.

3) Внешнее управление.Оно может быть продолжением этапа финансового оздоровления, общий срок этих стадий банкротства не может быть больше 24 месяцев.

Внешнее управление вводится решением суда, мероприятия проводятся назначенным внешним управляющим.

Внешний управляющий может осуществлять следующие действия:

распоряжается активами должника в соответствии с утвержденным планом оздоровления;
заключает мировое соглашение от имени должника;
расторгает договорные обязательства, ухудшающие положение должника;
принимает обеспечительные меры по охране имущества должника;
представляет отчеты собранию кредиторов;
страхует свою ответственность.

4) Конкурсное производство. Его задача – удовлетворить требования кредиторов за указанный срок, соблюдая очередность, с помощью выставления ликвидных активов на открытых торгах по банкротству.

В ходе торгов внеочередно погашаются судебные издержки, оплата арбитражного управляющего, текущие общехозяйственные платежи.

В первую очередь погашаются долги гражданам в виде компенсаций морального вреда и причинения вреда здоровью.
Во вторую очередь гасятся долги по заработной плате.
В третью очередь погашаются долги прочим кредиторам.

Читайте также Капитальный ремонт ОС по новым стандартам

5) Мировое соглашение. Эта процедура может вводиться в любой момент ведения банкротства. Мировое соглашение отражает договоренности кредиторов и должника о реструктуризации задолженности, увеличении сроков выплат по договорам, списание долгов.

Для банкротства ликвидируемого или отсутствующего должника может быть применена упрощенная процедура банкротства. Она подразумевает сокращенный список мероприятий.

При упрощенной процедуре банкротства наблюдение, оздоровление и управление не применяются

Этого делать не нужно, так как не ставится цель вывести предприятие из кризиса.

В соответствии с законодательством арбитражные управляющие обязаны размещать информацию о текущих и завершенных процессах банкротства хозяйствующих субъектов на сайте единого федерального реестра сведений о банкротстве.

До его введения сведения о банкротстве требовалось искать в статьях специализированных СМИ, что затрудняло поиск.

Теперь поиск сведений о банкротстве можно систематизировать в параметрах реестра сведений о банкротстве по участвующим в процессе лицам.

Как избежать банкротства?

В большом количестве случаев банкротства компании можно избежать, если провести анализ некоторых показателей и выявить вероятность банкротства.

О финансовом кризисе компании могут свидетельствовать такие явления:

уменьшение объемов производства;
отрицательный финансовый результат на протяжении нескольких периодов деятельности;

наличие просроченной кредиторской задолженности;
значительные привлечения кредитов и займов;
излишние остатки сырья и материалов на складах;
сложности с реализацией продукции.

Существует несколько моделей прогнозирования банкротства, на основании которых можно сделать выводы о финансовом состоянии организации.

Существует 2 подхода к оценке вероятности наступления банкротства – количественный и качественный

Количественные модели прогнозирования банкротства:

двухфакторная модель Альтмана. Одна из самых простых моделей, оперирующая небольшим количеством аналитических показателей. Основной фактор – возможность сокращения или полного прекращения финансирования компании заемными средствами.
пятифакторная модель Альтмана. Она разработана для акционерных обществ, участников фондового рынка. Несомненным достоинством этой модели является высокая точность оценки.
четырехфакторная модель Таффлера. Эта модель также подходит для оценки риска банкротства акционерных обществ на текущий момент и в будущем.
четырехфакторная модель Спрингейта. Эта модель разработана на основе модели Альтмана с уменьшенным числом показателей.
система показателей Бивера. В этой системе не дается конечная оценка, а выявляется категория вероятности наступления банкротства.

Для более достоверной оценки вероятности появления банкротства следует использовать несколько методик оценки состояния предприятия.